智通財經APP獲悉，AI大時代浪潮之下，消費電子終端產品有望迎來換機潮。國內方面，23Q3以來，包括華爲、OPPO、榮耀、VIVO在內的智能手機巨頭均在積極推進AI手機相關產品與應用的落地。國際方面，三星計劃在Galaxy S24上全面引入AI技術，而蘋果將於今年發佈的iPhone16也有望成爲其首款AI手機。
PC方面，1月4日，微軟宣佈將Copilot鍵引入Windows 11電腦，讓用戶只需按下鍵盤按鍵就能快速訪問人工智能驅動的Windows Copilot。微軟稱，在新的一年裏，將迎來一個重大轉變，即走向更加個人化和智能化的計算未來，人工智能將從系統、芯片到硬件無縫融入Windows。這也是近30年來Windows PC鍵盤佈局的首次重大變革。
微軟執行副總裁兼首席營銷官Yusuf Mehdi表示，大約30年前，我們在鍵盤上引入了Windows鍵，讓全球用戶得以與Windows操作系統互動。而現如今，Copilot鍵的引入標誌着Windows旅程中的另一個變革時刻，它將成爲PC端進入人工智能世界的入口。
1月9日至1月12日，一年一度的國際消費類電子產品展覽會(CES)在拉斯維加斯舉行，本屆CES的核心主線是AI對泛科技領域的賦能不斷拓展。本次展會上，聯想、三星、宏碁等全球知名品牌電腦廠商帶來了AI PC產品。據悉，宏碁Swift Go 14將於2月在中國上市，定價5499元起。
聯想去年底宣佈推出多款AIPC，包括AI全互聯旗艦商務本ThinkPad X1 Carbon AI、小新Pro 16以及IdeaPad Pro 5i。根據聯想集團官網和京東平臺數據，近期，ThinkPad X1 Carbon AI以及小新Pro 16已經正式開售，其中，ThinkPad X1 Carbon AI在京東平臺上的預約人數已過萬。
市場調查機構Counterpoint研究報告預測，生成式AI智能手機2027年出貨量將達5.22億部，佔據40%的市場份額，複合年增長率爲83%。可穿戴設備領域，Meta、谷歌、微軟、亞馬遜、蘋果等全球科技巨頭都在準備將AI大模型應用在智能眼鏡等可穿戴設備上。IDC預測，AI PC在中國PC市場中新機裝配比例將於2027年達到81%，成爲PC市場主流。
華安基金指數與量化投資部認爲，在高性能AI處理器的加持下，AI+N類終端的時代浪潮已至，AI改變的不只是PC與手機，科技賦能將全方位滲透，消費電子將迎來全新的增長機遇。
川財證券首席經濟學家陳靂認爲，預計2024年消費電子行業將延續復甦趨勢，景氣度持續提升，特別是AI領域將成爲行業未來的新增長點。消費電子行業以約十年爲一週期，預計本輪新週期的開啓，在AI、VR等技術創新的助力下，有望爲行業帶來5年以上的上升週期。
相關概念股：
瑞聲科技(02018)：郭明錤此前指出，瑞聲科技與歌爾股份已被確定爲iPhone16的麥克風供應商，出貨量分配相當。規格升級預計將導致每部iPhone 16的麥克風平均售價(ASP)大幅上漲。郭明錤預計漲幅將達到100%-150%，瑞聲和歌爾的收入和利潤都將大幅提升。
聯想集團(00992)：去年12月15日，在2023英特爾新品發佈會暨AI技術創新派對上，聯想集團副總裁、中國首席戰略官阿不力克木.阿不力米提宣佈：聯想ThinkPad X1Carbon AI、聯想小新Pro16AI酷睿版兩款AI Ready的AI PC產品，於當天15:00正式上市，預約預售同步開啓。
華虹半導體 (HK:1347)(01347)：第一上海預測公司2023-2025年收入CAGR爲7.4%；淨利潤CAGR爲64.4%，目標價21港元。該行認爲，公司未來出貨量及產能利用率有望受益於消費電子銷量回暖，先於晶圓ASP回升。